Что такое дельта в потоке ордеров?
Дельта — это агрессивный объём покупок минус агрессивный объём продаж. Она сжимает разбивку бара или ценового уровня по бид/аск в одно знаковое число — положительное, когда агрессорами были покупатели, отрицательное — когда продавцы.
Как работает дельта
У каждой сделки есть агрессор: сторона, которая пересекла спред. Подсчитайте объём агрессивных покупок, вычтите объём агрессивных продаж — и результат это дельта. Бар, наторговавший 1000 агрессивных покупок и 600 агрессивных продаж, имеет дельту +400. Тот же расчёт применим к одному ценовому уровню (поуровневая дельта) или ко всему бару (дельта бара).
Дельта придаёт участию направление. Сырой объём говорит, что бар был активен; дельта говорит, какая сторона снимала, — информация, которую обычное значение объёма нести не может.
Дельта против объёма
Дельта и объём измеряют связанные, но различные вещи.
| Объём | Дельта | |
|---|---|---|
| Считает | Все наторгованные контракты | Агрессивные покупки минус агрессивные продажи |
| Знак | Всегда положительный | Положительный или отрицательный |
| Отвечает на | Сколько наторговано? | Какая сторона была агрессивной? |
| Граничный случай | Высокий объём, сбалансированные стороны | Почти нулевая дельта несмотря на мощный объём |
Почему важен объём по бид/аск
Дельта существует только потому, что сделки несут разбивку по бид/аск. Не зная, какая сторона была агрессором, вы не смогли бы отделить давление покупок от давления продаж — у вас был бы просто суммарный объём. Разбивка — это то, что придаёт дельте смысл:
Чтение дельты против цены помогает заметить:
- Agreement — price rising with positive delta describes buyers driving the move.
- Divergence — price rising while delta is flat or negative may reflect offers being lifted without follow-through, or sellers being absorbed.
- Absorption — a large delta that barely moves price, a descriptive sign the other side is absorbing it.
Это описательные прочтения завершённой активности, а не прогнозы того, что цена сделает дальше.
Пример на графике
Частые вопросы
Что такое дельта в потоке ордеров?
Дельта — это агрессивный объём покупок минус агрессивный объём продаж. Она сжимает разбивку бара или ценового уровня по бид/аск в одно знаковое число: положительное, когда агрессорами были покупатели, отрицательное — когда продавцы.
Чем дельта отличается от объёма?
Объём считает всё, что наторговано; дельта считает чистое направление агрессии. Бар с высоким объёмом может иметь почти нулевую дельту, если покупки и продажи были сбалансированы, а тихий бар может показать большую дельту, если доминировала одна сторона.
Что такое кумулятивная дельта?
Кумулятивная дельта (CVD) — это накопительный итог дельты во времени. Она прибавляет дельту каждого бара к предыдущей, рисуя линию, которая показывает, как агрессия накапливалась на протяжении сессии.
Предсказывает ли дельта цену?
Нет. Дельта описывает агрессию, которая уже произошла. Это аналитический контекст, а не сигнал или прогноз — сильная дельта при малом движении цены, например, часто означает, что другая сторона её поглощает.
Читайте дельту на живых крипто-данных
Откройте дашборд TSP Core и наблюдайте, как дельта по барам и по уровням обновляется в реальном времени.